Развитие Денежно-кредитных отношений И их регулирование: В поиске новых моделей (Том 6)

tom6Уважаемый читатель!

Начиная с перестройки и вплоть до недавнего времени Россия переживала не простое время, которое ознаменовалось периодом кардинальных изменений буквально во всех областях жизни российского общества. Трансформации в социальной, культурной, экономической и политической сферах не могли не затронуть и финансово-кредитную сферу, в связи с этим проблемы российской кредитной системы в современной России приобрели острый характер и требуют серьезного изучения.

Анализ текущего состояния денежно-кредитной сферы свидетельствует о том, что она вступила в период своего интенсивного развития, что предполагает повышенное внимание к качеству всей структуры системы кредитования, внедрение и развитие рискориентированного подхода к ее регулированию.

В связи с этим в предлагаемом сборнике статей представлены научные разработки преподавателей и студентов по основным направлениям развития кредитной системы Российской Федерации.

В разделе «Развитие кредитных отношений в современном мире» размещена статья, посвященная развитию кредитных отношений в современной России, что представляется весьма актуальным в условиях введения экономических санкций и общей нестабильной конъюнктуры мировой экономики, влияющей на кредитный сектор экономики РФ. В результате комплексного изучения сферы кредитных отношений на государственном и коммерческом уровне представлена авторская оценка тенденций и перспектив развития кредитных отношений, сделан вывод о том, что для их развития необходимо провести многофакторную работу, затрагивающую доработку введенного режима таргетирования инфляции, повышение уровня доверия населения к кредитному сектору, снижение вероятности банкротства финансовых институтов и привлечение инвестиционных потоков в кредитный сектор через проведение промышленной политики.

В настоящее время большое внимание уделяется развитию инфраструктуры банковского сектора и в этом плане большой интерес представляют статьи, посвященные организации и развитию кредитных бюро в Российской Федерации. При этом внедрение бюро кредитных историй, а также обязательное сотрудничество кредитных организаций с ними связывается с необходимостью улучшения ситуации, связанной с неплатёжеспособностью заёмщиков. Проведенный авторами анализ показал,  что сегодня именно кредитная история играет наиболее значимую роль в процессе кредитного скоринга. Поэтому и роль БКИ в кредитном процессе сегодня значительно возрастает, особенно в условиях высоких темпов роста потребительского кредитования и применения скоринговых моделей оценки кредитоспособности заемщика.

Две статьи данного раздела посвящены развитию ипотечного кредитования в России. В современном мире ипотечное кредитование жилья развито и широко применяется во всех странах с рыночной экономикой, однако проблема обеспечения жильем граждан Российской Федерации остается одной из важнейших в государстве. Несмотря на наличие общей позитивной тенденции развития ипотечного кредитования и большого количества ипотечных программ, в настоящее время в РФ имеется множество проблем в данном секторе кредитования и дальнейшее развитие ипотечного кредитования авторы связывают с  расширением государственной поддержки, что будет стимулировать развитие строительной отрасли экономики и позволит увеличить ВВП и уровень жизни населения.

В первом разделе также представлены статьи, посвященные развитию региональных банков, вопросам кредитования малого и среднего бизнеса, развитию факторинга в России.

В разделе «Кредитная система государства» ряд статей посвящен совершенствованию инструментов макропруденциального регулирования финансовой устойчивости  банковской системы России. Затрагиваются вопросы регулирования системных рисков, методов оценки кредитного риска, проблемы стресс-тестирования для системно-значимых банков. Оценены методические подходы к требованиям достаточности капитала, риска потери ликвидности и риска концентрации, контрциклического буфера капитала банков в соответствии с рекомендациями Базель III в контексте достижения финансовой устойчивости современной банковской системы.

В статье «Сколько банков необходимо банковской системе России?» рассматривается текущее состояние банковского сектора России, а также выявляется наиболее оптимальное решение проблемы численности банков в нашей стране. В рамках изучения поставленных вопросов проводится комплексный анализ структуры банковской системы РФ, исследуются причины закрытия коммерческих банков, а также дается общий обзор банковского сектора ФРГ и его основных особенностей для определения оптимального количества банковских организаций. В результате проведенного анализа авторы приходят к выводу, что при решении вопроса о количестве банков для российской экономики необходимо учитывать, в первую очередь, уровень развития экономики страны, состояние ее правовой базы и исходить не из количественных, а из качественных соображений.

Научный редактор журнала доктор экономических наук,

заведующий кафедрой «Денежно-кредитные отношения и

монетарная политика» ФГОБУ ВО «Финансовый университет

при Правительстве Российской Федерации»                          Абрамова  М.А.

СОДЕРЖАНИЕ

 

РАЗВИТИЕ КРЕДИТНЫХ ОТНОШЕНИЙ В СОВРЕМЕННОМ МИРЕ

10

Александрова Л.С.

доцент, кандидат экономических наук, кафедра «Денежно–кредитные отношения и монетарная политика», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: als.007@yandex.ru)

Бюро кредитных историй: Россия и зарубежный опыт

Аннотация

Предмет/тема. В связи с развитием финансового рынка России особую актуальность приобретает анализ развития его новых структурных элементов, в том числе и бюро кредитных историй.

Цели/задачи. Исследование экономических и социальных факторов развития бюро кредитных историй. Основные направления деятельности бюро кредитных историй.

Методология. Методами исследования в нашей работе являются: теоретический анализ и синтез, индукция и дедукция, сравнение и классификация.

Результаты. Анализ функциональной и институциональной структуры рынка кредитных бюро. Внедрение бюро кредитных историй, а также обязательное сотрудничество кредитных организаций с ними связано с необходимостью улучшения ситуации, связанной с неплатёжеспособностью заёмщиков.

Выводы/значимость. Проведен анализ содержания экономических и регулятивных аспектов деятельности бюро кредитных историй на российском рынке. Определена роль бюро кредитных историй на финансовом рынке. Рассмотрен опыт работы кредитных бюро за рубежом.

JEL: G20, G21, G23

Ключевые слова: кредитные бюро, кредитная история, принципы деятельности, регулирование, инфраструктура

10

Клетанина М.П.

студентка 2 курса, кредитно–экономического факультета ФГОБУ ВПО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: mkletanina@mail.ru)

Сызоненко И.С.

студентка 2 курса, кредитно–экономического факультета ФГОБУ ВПО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: ira.syzonenko@mail.ru)

Ипотечный кредит: проблемы и перспективы развития в РФ

Аннотация

Предмет/тема. В современных экономических условиях ипотечное кредитование в Российской Федерации представляет собой основной способ решения жилищного вопроса и является на сегодняшний день основным источником финансирования приобретения жилья, тем самым обуславливая актуальность изучения вопроса проблем и перспектив российского ипотечного кредитования в сложившейся экономической ситуации.

Цели/задачи. Исследование развития ипотечного кредитования на современном этапе, анализ двух видов платежей по кредиту и выделение наиболее привлекательного платежа для граждан РФ, прогнозирование развития ипотечного кредитования на будущий период.

Методология. Методами научного исследования в нашей работе являются: статистический анализ и теоретический анализ, синтез, индукция и дедукция, сравнение.

Результаты. Проведён анализ развития ипотечного кредитования в России в 2016 году. Наиболее выгодным для населения платежом по ипотеке в 2016 году является дифференцированный платеж. Представлен прогноз развития ипотечного кредита в 2017 и 2020 годах. Были рассмотрены основные направления для стимулирования развития ипотечного кредитования в РФ.

Выводы/значимость. Проведено исследование особенностей развития ипотечного кредита в Российской Федерации до 2020 года. Проанализированы два вида платежа по ипотеке. Ипотечное кредитование способствует социальному развитию и является одним из мощных факторов формирования среднего класса общества, оно способно в значительной степени ускорить развитие экономики страны, ведь при росте спроса на ипотечный продукт произойдет рост новостроек, это оживит некоторые отрасли промышленности, а, следовательно, увеличит объемы производства и даст возможность его модернизировать.

Ключевые слова: ипотечный кредит, дифференцированный платеж, аннуитетный платеж, ипотечное жилищное кредитование

19

Барская П.В.

студентка кредитно– экономического факультета, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: barskaya_polina@mail.ru)

Равчеева О. В.

студентка кредитно– экономического факультета, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: olya–rav@list.ru)

Развитие кредитных отношений в современной России: проблемы и пути решения

Аннотация

Предмет/тема. Вследствие введения экономических санкций и общей нестабильной конъюнктуры мировой экономики, влияющей на кредитный сектор экономики Российской Федерации, развитие кредитных отношений в России как элемента самодостаточной и стабильной кредитной системы стало еще более актуальной проблемой для ученых и экономистов.

Цели и задачи. Целью работы является комплексный анализ кредитных отношений в России и разработка на его основе путей решения выявленных проблем. Для достижения поставленной цели были определены следующие задачи: исследование существующих кредитных отношений Центрального Банка России и кредитных отношений коммерческих банков; выявление проблем в данных кредитных отношениях; предложение возможных путей решения проблем, препятствующих развитию кредитных отношений в Российской Федерации.

Методология. В данной работе с помощью эконометрических методов проанализированы ключевые показатели кредитного сектора национальной экономики и определены существующие тенденции и особенности деятельности данного сектора.

Результаты. В результате комплексного изучения сферы кредитных отношений на государственном и коммерческом уровнях была представлена авторская оценка тенденций и перспектив развития кредитных отношений Центрального Банка и коммерческих банков, сформулированы направления совершенствования кредитования в России.

Выводы. Сделан вывод о том, что для развития кредитных отношений в России необходимо провести многофакторную работу, затрагивающую доработку введенного режима таргетирования инфляции, повышение уровня доверия населения к кредитному сектору, снижение вероятности банкротства финансовых институтов и привлечение инвестиционных потоков в кредитный сектор через проведение промышленной политики.

Ключевые слова: инфляция, денежно–кредитная политика, лицензирование, денежная масса, депозитные институты

28

Баярмаа А.

студент, кредитно–экономический факультет,ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail:nyamaaadiya@yahoo.com)

Развитие регионального банковского сектора

Аннотация

Предмет/тема. В связи с отрицательными влияниями западных санкций и экономического спада российский региональный банковский сектор переживает трудные времена, что на разных уровнях экономики (федеральном, региональном, муниципальном) определяет в последнее время еще большую актуальность его исследования.

Цели/задачи. Целью данной работы является определение основных проблем, ограничивающих развитие регионального банковского сектора и предложение возможных решений в рамках данной проблематики.

Методология. В настоящей работе с использованием последних статистических данных проанализированы различные стороны банковской деятельности в регионах, определены главные недостатки, мешающие дальнейшему развитию региональных банков.

Результаты. В результате проведенного анализа регионального банковского сектора выявлены следующие его недостатки: неравномерное распределение банковского капитала среди регионов Российской Федерации, преимущественная концентрация банковского капитала в Центральном Федеральном Округе (ЦФО), недостаточное количество банковских отделений, обслуживаних жителей отдаленных регионов.

Выводы/значимость. Сделан вывод о том, что в условиях экономического кризиса развитие регионального банковского сектора, позволяющее устранить сильные различия в экономическом развитии регионов России и обладающее высоким потенциалом, является наиболее жизнеспособной схемой привлечения финансовых ресурсов под выполнение инвестиционных проектов для равития регионов.

Ключевые слова: региональные банки, отделения, ликвидность, банковские активы

36

Андреева Ю.А.

студентка кредитно– экономического факультета, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: ulia9604@mail.ru)

Бюро кредитных историй: причины внедрения и первые итоги

Аннотация

Тема. Получение достоверных и исчерпывающих сведений о заёмщике является особенно актуальным для кредитной организации. В этой связи достаточно острой является проблема совершенствования механизма принятия решений, связанных с оценкой кредитоспособности заёмщика. Одним из способов решения этой проблемы является накопление информации об обслуживании заемщиком своих кредитов в определенных организациях (бюро кредитных историй).

Цели/задачи. Целью данной работы является рассмотрение способов оценки платежеспособности заёмщика и сотрудничество кредитных организаций с бюро кредитных историй. В свою очередь задачи работы включают: выявление причин усиления сотрудничества кредитных организаций с бюро кредитных историй в Российской Федерации, изучение специфики механизма деятельности бюро кредитных историй, определение влияния введения обязанности сотрудничества кредитных организаций с БКИ на количество просроченных кредитов в Российской Федерации, сделать вывод.

Методология. В данной работе проанализированы причины внедрения бюро кредитных историй в Российской Федерации, рассмотрен механизм их деятельности, оценено влияние на ситуацию на рынке кредитных услуг.

Результаты. Внедрение бюро кредитных историй, а также обязательное сотрудничество кредитных организаций с ними связано с необходимостью улучшения ситуации, связанной с неплатёжеспособностью заёмщиков. Проведенный анализ показал, при сотрудничестве кредитных организаций (в частности, банков) в большинстве рассмотренных случаев количество просроченных кредитов увеличилось незначительно, а в некоторых наблюдается и сокращение количества проблемных кредитов.

Выводы/значимость. Сделан вывод о том, что сегодня именно кредитная история играет наиболее значимую роль в процессе кредитного скоринга. Роль данного фактора является более весомой, чем, например, высокая заработная плата, которая раньше являлась решающим фактором при оформлении кредита. Поэтому и роль БКИ в кредитном процессе сегодня значительно возросла, особенно в условиях высоких темпов роста потребительского кредитования и применения скоринговых моделей оценки кредитоспособности заемщика.

Ключевые слова: кредитный рынок, кредитоспособность, бюро кредитных историй

43

Сидорова Н.А.

студентка 4–го курса, кафедра денежно–кредитных отношений и монетарной политики, кредитно–экономический факультет, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: Nata18041994@mail.ru)

Проблемы развития рынка факторинга в России и пути их решения

Аннотация

Предмет/тема. В связи с кризисными явлениями в мировой экономике на российском рынке факторинговых услуг наметилось обострение проблем и противоречий, требующих конкретных действий и решений в ближайшее время.

Цели/задачи. Исследование факторингового рынка в России, анализ основных проблем данной сферы и предложение конкретных путей их решения.

Методология. C помощью анализа и синтеза статистических данных исследован российский рынок факторинговых услуг, выделены наиболее важные проблемы его развития, путем анализа и логических умозаключений сформулированы возможные пути решения данных проблем.

Результаты. Анализ рынка факторинговых услуг в России.

Выводы/значимость. Сделан вывод о том, что на современном этапе развития экономики в условиях кризисных явлений, главной проблемой, сдерживающей развитие российского рынка факторинговых услуг является проблема его перенасыщенности. Для решения данной проблемы необходимо развивать рынок в трех направлениях: 1) проводить региональную экспансию 2) совершенствовать законодательную базу осуществления факторинговых сделок на рынке государственных закупок 3) расширять рынок МСБ для факторинга.

Ключевые слова: факторинг, динамика, экспансия, демпинг, Ассоциация факторинговых компаний

47

Евстефеева С.А.

студентка, кафедра «Денежно–кредитные отношения и монетарная политика», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: s.evst969@mail.ru)

Щербаков С.С.

студент, кафедра «Денежно–кредитные отношения и монетарная политика», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: shcherbakovs.s@yandex.ru)

Анализ кредитно-инвестиционного потенциала Российской Федерации

Аннотация

Предмет/тема. В статье определены и проанализированы первостепенные факторы влияющие на потенциал кредитно–инвестиционных ресурсов российской банковской системы. Рассмотрена структура детерминант и их взаимовлияний, которая основана на анализе динамики элементов пассивов (активов) банковской системы и выявлен ряд основополагающих направлений для повышения возможностей банковской системы.

Цели/задачи. Целью данной работы является анализ кредитно–инвестиционного потенциала России, a также институциональной структуры банковского сектора. Показать тенденции развития кредитных организаций и предложить некоторые пути решения актуальных проблем.

Методология. В настоящей работе с помощью аналитических методов проанализированы различные аспекты кредитно–инвестиционного потенциала Российской Федерации, определены основные тенденции современного банковского сектора, проанализированы количественные и качественные показатели кредитных организаций.

Результаты. Результатом данной работы является анализ основных показателей, характеризующих потенциал Российской Федерации в кредитно–инвестиционном аспекте. В качестве примера можно привести исследование современных тенденций в секторе кредитных организаций, таких как: зависимость прибыли банков от их резервов на возможные потери, анализ ресурсной базы ресурсной составляющей банков, оценка рентабельности их активов и пассивов. В статье рассмотрены вопросы изменения состояния финансового рынка страны и его влияние на структуру международных резервов России.

Выводы/значимость. Сделан вывод о том, что в настоящее время Россия находится в довольно трудном положении, причиной которому являются множество внешних и внутренних факторов, негативно влияющих на развитие страны. В заключении приведены пути решения существующих проблем.

Ключевые слова: банковский сектор, источники фондирования, кредитные организации, институциональная структура.

57

Кулаева Е.И.

студентка, кредитно– экономический факультет, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: eugenia.kulaeva@yandex.ru)

Поддубная Е.И.

студентка, кредитно– экономический факультет, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: advokat96@bk.ru)

Ипотечное кредитование в России: текущее состояние

Аннотация

Предмет/тема. В современном мире ипотечное кредитование жилья развито и полноценно применяется во всех странах с рыночной экономикой, ведь именно оно является необходимым и обязательным институтом, который использует государство в процессе проводимой им экономической и социальной политики. В тоже время проблема обеспечения жильем граждан Российской Федерации остается одной из важнейших в государстве.

Цели/задачи. Выявление основных тенденций в сфере ипотечного кредитования на отечественных примерах для выявления острых проблем и перспектив развития сферы ипотечного кредитования, направленных на экономический рост России. Сравнительный анализ программ Сбербанка России, ВТБ, Россельхозбанка, Альфа–банка и Газпромбанка; оценка льготной ипотеки в Российской Федерации; пути решения текущих проблем на рынке российского ипотечного кредитования.

Методология. Для решения поставленных задач в работе использовались системный подход, а также методы анализа и синтеза, сравнения, группировка и обобщение.

Результаты. Выявлено, что наиболее выгодные и конкурентоспособные условия кредитования предоставляют Газпромбанк, Россельхозбанк и Сбербанк России. Важную роль играют три вида льготных ипотечных продуктов: льготное кредитование работников бюджетной сферы и молодых семей, а также предоставление субсидий молодым учителям. Предлагается использовать целевую поддержку отдельных домохозяйств.

Выводы/значимость. Несмотря на наличие общей позитивной тенденции развития ипотечного кредитования в России, существование большого количества ипотечных программ, в настоящее время имеются проблемы на рынке ипотечного кредитования. Дальнейшее развитие ипотечного кредитования в России связано с государственной поддержкой, что будет стимулировать развитие строительной отрасли экономики и позволит увеличить ВВП и уровень жизни населения России.

JEL: G20, G21

Ключевые слова: ипотечное кредитование, программа кредитования, Россия, валовый внутренний продукт, рынок ипотечного кредитования

63

Егунова А.В.

студентка, кредитно– экономический факультет, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (Email: 0975368@mail.ru)

Кредитование малого и среднего бизнеса в России

Аннотация

Предмет/тема. Ключевым фактором эффективного развития малого и среднего бизнеса (МСБ) выступает адекватное финансирование этого сегмента экономики, одним из вариантов которого выступает предоставление заемных средств коммерческими банками. Несмотря на то, что для банковских учреждений кредитование МСБ является перспективным и прибыльным направлением в этой сфере существует немало существенных проблем.

Цели/задачи. Найти пути развития сектора кредитования МСБ в России

Методология. Методами исследования в работе являются: сравнение и классификация, теоретический анализ и синтез

Результаты. Выявление нескольких путей развития сектора кредитования МСБ, а так же ряд изменений в действующее законодательство.

Выводы/значимость. Проведено исследование проблем участия в сфере кредитования малого и среднего бизнеса. Исследовано кредитование МСБ в разрезе банков и регионов. Предложены пути совершенствования для развития сектора и поправки в действующее законодательство.

Ключевые слова: кредитование малого и среднего бизнеса

70

КРЕДИТНАЯ СИСТЕМА ГОСУДАРСТВА

82

Соколинская Н.Э.

профессор, кандидат экономических наук, профессор кафедры «Банки и банковский менеджмент», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: profsokn@rambler.ru)

Развитие методов оценки кредитного риска в контексте рекомендаций Базельского комитета

Аннотация

Предмет/Тема. Статья посвящена особенностям развития методов оценки кредитных рисков в контексте рекомендаций Базельского комитета в России в условиях неопределенности и кризисных явлений в экономике РФ.

Цели/задачи. Показать разнообразие формирующихся тенденций в развитии методов оценки кредитных рисков и пути преодоления негативных явлений и недостатков отдельных методик расчета размера кредитного риска, определить положительные и отрицательные стороны совместной работы Базельского комитета и ЦБ РФ.

Методология. В работе использованы методы анализа и синтеза, индукция и дедукция, метод сравнения, системный анализ, выборочное наблюдение, данные статистики.

Выводы/значимость. Анализ показал как усложнялись и развивались этапы эволюции оценки банковских кредитных рисков в контексте рекомендаций Базельского комитета: от методов выявления рисков, до их измерения и оценки; от контроля за рисками на уровне регулятора до управления рисками на уровне отдельной кредитной организации; от коррекции капитала на активы, взвешенные по риску до сложных методов корреляции кредитных рисков и капитала как на уровне банка, так и на уровне отдельных групп кредитных операций. У всех методов оценки кредитных рисков есть рассмотренные в статье положительные и отрицательные стороны. Но учитывая неопределенность современной фазы экономического развития, нарастания уровня кредитных рисков, ужесточения требований регулятора в этом отношении, видимо, перспектива для развития методов оценки кредитных рисков кроется в разработках новых усложненных экономико–математических моделей, учитывающих все влияющие на риски и капитал банка факторы как финансовые, так и нефинансовые. Совершенствование методов оценки кредитных рисков должно идти в направлении усложнения текущей, может быть даже ежедневной оценки кредитных рисков по отдельным подразделениям банка (видам кредита) с выходом на интегрированный YAR по всем кредитным портфелям и другим портфелям, которым присущ кредитный риск.

Ключевые слова: ВВП, просроченная задолженность, кредитные риски, финансово кредитные инструменты, математические модели, корреляция капитала и рисков контрциклический буфер, буфер консервации.

82

Владимирова Е.А.

аспирантка кафедры «Денежно-кредитные отношения и монетарная политика», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E-mail: lenavldm@gmail.com)

Взаимосвязь макро- и микропруденциальных подходов в рамках регулирования финансовой устойчивости банковской системы

Аннотация.

В статье рассмотрена взаимосвязь макро- и микропруденциальных подходов в рамках регулирования устойчивости банковской системы. Оценены подходы к настройке инструментов макропруденциального регулирования с учетом рекомендаций (новаций) Базель III и макопруденциального подхода. Автор предлагает рекомендации по совершенствованию подходов к регулированию банковского сектора России на макро- и микро уровнях c учетом макропруденциального подхода.

Ключевые слова. Банковская система, макропруденциальное регулирование, Базель III, макро- и микро подходы к регулированию, инструменты макропруденциального регулирования.

96

Колганова Е.А.

студентка кредитно–экономического факультетА, ФГОБУ «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: katja596@yandex.ru)

Читчян Л.С.

студентка кредитно– экономического факультетА, ФГОБУ «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: merilusya@rambler.ru)

Сколько банков необходимо банковской системе России?

Аннотация:

В данной статье рассматривается текущее состояние банковского сектора России, а также выявляется наиболее оптимальное решение проблемы численности банков в нашей стране. В рамках изучения поставленных вопросов проводится комплексный анализ структуры банковской системы РФ, исследуются причины закрытия коммерческих банков, а также дается общий обзор банковского сектора ФРГ и его основных особенностей для определения оптимального количества банковских организаций. В результате проведенного анализа авторы приходят к выводу, что при решении вопроса о количестве банков для российской экономики необходимо учитывать, в первую очередь, уровень развития экономики страны, состояние ее правовой базы и исходить не из количественных, а из качественных соображений.

Ключевые слова: банковская система, коммерческие банки, Банк России, отзыв лицензий.

102

Журба А.В.

студентка, кредитно– экономический факультет, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: zhur6a@mail.ru)

Стресс-тестирование для системно значимых банков

Аннотация

Предмет/тема. Несмотря на то, что системно значимые банки относятся к категории «Too big to fail» (слишком большие, чтобы потерпеть банкротство), многие из них понесли значительные потери, которые проявились как последствия кризиса. Актуальность приобретает необходимость поиска новых инструментов, методов и способов, от которых будет зависеть не только финансовое положение системно значимых банков, но и вся стабильность финансовой системы в целом.

Цели/задачи. Изучение международного опыта по регулированию и надзору за деятельностью системно значимых банков, рассмотрение комплексных эконометрических моделей, применяемых в других странах.

Методология. Методами исследования в нашей работе являются: теоретический анализ и синтез, индукция и дедукция, сравнение и классификация.

Результаты. Изучение методов и способов, используемых Центральным Банком по отношению к системно значимым банкам. Анализ моделей, применяемых в зарубежной практике.

Выводы/значимость. Проведен анализ содержания моделей стресс–тестов зарубежных стран Проанализированы различные факторы, влияющие на системно значимые банки. Определены преимущества и недостатки применяемых моделей. К

Ключевые слова: системно значимые банки, модели стресс– тестирования, стресс–тестирование JEL: E5, E58

110

Бершакова А.С.

студентка 2 курса кредитно–экономического факультета ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: sasha.bershakova@mail.ru)

Плескушкина М.С.

студентка 2 курса кредитно–экономического факультета ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: mariapleskushkina@gmail.com)

Дистанционное банковское обслуживание как эффективная модель развития денежно-кредитных отношений

Аннотация

Предмет/тема. В статье рассматриваются особенности развития дистанционного банковского обслуживания на примере интернет–банкинга и его влияние на формирование денежно–кредитных отношений.

Цели/задачи. Целью статьи является определение сущности, преимуществ и проблемы использования системы интернет–банкинга с точки зрения кредитных организаций и их клиентов. Основной задачей является анализ внедрения инновационных технологий в систему интернет–банкинга и их влияния на развитие денежно–кредитных отношений.

Методология. На основе анализа развития информационных услуг в банковском секторе рассмотрены ключевые направления внедрения информационных технологий в банковскую деятельность управление прибыльностью клиентской базы, в частности, тенденций развития интернет–банкинга c использованием управления прибыльностью клиентской базы. Исследованы тенденции развития интернет–банкинга в системе коммерческих банков. Освещены перспективы развития дистанционного банковского обслуживания в России. Определен потенциал для развития интернет–банкинга с использованием системы управления личными финансами. Проанализирована работа банков по применению данной системы обслуживания в банке УРАЛСИБ.

Результаты. Привлечение технологий дистанционного банковского обслуживания для кредитных организаций способствует расширению клиентской базы и снижению издержек. В результате спрос на дистанционные банковские услуги будет расти.

Выводы/значимость. Сделан вывод о том, что развитие дистанционного банковского обслуживания является одним из наиболее важных направлений деятельности современных банков банковского сектора, что в первую очередь обусловлено снижением издержек и приобретением дополнительных конкурентных преимуществ. Сделаны выводы и предложены мероприятия по внедрению и улучшению системы работы банка с клиентами.

Ключевые слова: информационные технологии банка, дистанционного банковского обслуживания, интернет–банкинг, управление прибыльностью клиентов, управления личными финансами

119

Алисия Сандрина Саша Максимэн

студентка, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: aliska–max@mail.ru)

Самаркина А.Д.

студентка, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: samarkina.anna@yandex.ru)

Ломбарды как участники денежно-кредитной системы

Аннотация

Тема. Состояние и проблемы развития рынка ломбардных услуг в России в условиях мегарегулирования. В связи с недавним переходом надзора за ломбардами в руки Центрального банка, условия их деятельности изменились. Таким образом, данная тема является весьма актуальной сегодня.

Цель. Изучить особенности деятельности ломбардов, а также рассмотреть деятельность Банка России как мегарегулятора финансового рынка.

Методология. В настоящей работе с помощью экономического анализа исследуются основные показатели деятельности ломбардов.

Результаты. Проанализировав современное состояние ломбардного бизнеса, авторы выявили слабые стороны данного рынка, тенденции его развития, а также его конкурентные преимущества.

Выводы/значимость. Рынок ломбардов является необходимым, так как ломбарды являются более оперативными финансовыми институтами, нежели банки. В ситуациях, когда необходимо срочно получить какую–либо сумму денег, ломбарды позволяют получить займ практически мгновенно. С точки зрения владельцев ломбардов этот бизнес, несмотря на все риски, остается привлекательным для широкого круга инвесторов. Основным залогом успеха является эффективная деятельность в первый год и выход на самоокупаемость. После этого ломбард становится стабильным источником дохода для своего владельца.

Ключевые слова: ломбарды, Центральный Банк, портфель займов, кризис

126

Большакова А.Б.

студентка 3 курса, кафедра «Денежно–кредитных отношения и монетарная политика, ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (E–mail: bolsh95@mail.ru)

Теоретические и практические аспекты функционирования российского рынка МБК

Аннотация

Предмет/тема. В условиях перманентного кризиса в современной российской экономике банки находятся в постоянном поиске ликвидности. В связи со снижением уровня доверия населения к банковской системе, введением санкционного режима в отношении внешних заимствований российских банков, многократно возрастает роль межбанковского кредитного рынка в перераспределении ликвидности, что требует повышения эффективности его функционирования.

Цели/задачи. Основной целью данной работы является выявление особенностей, проведение анализа современного состояния российского рынка межбанковского кредитования, а также определение проблем и перспектив его развития.

Методология. В настоящей работе на основе общенаучных методов анализа и синтеза, индукции и дедукции, а также метода графической интерпретации проведено исследование современного состояния российского рынка межбанковского кредитования.

Результаты. В результате проведенного исследования были определены организационные основы функционирования современного российского рынка МБК, формы предоставления межбанковских кредитов, факторы, оказывающие влияние на уровень процентных ставок на рынке МБК, характеризующихся высокой волатильностью. Исходя из сегментированности российского банковского сектора, в качестве необходимого условия развития рынка МБК было определено повышение уровня доверия банков–участников.

Выводы/значимость. В неблагоприятных экономических условиях роль межбанковского кредитного рынка в процессе рационального перераспределения ликвидности между банками многократно усиливается, что требует повышения эффективности его функционирования.

Ключевые слова: рынок межбанковского кредитования, банковская система, ликвидность банков, процентные ставки

132

Шакер И.Е.

кандидат экономических наук, доцент, кафедра «Денежно–кредитные отношения и монетарная политика», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (Email: ish7@bk.ru)

Хуранов Т. С.

аспирант, кафедра «Денежно–кредитные отношения и монетарная политика», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (Email:tkhuranov@gmail.com)

Теоретические основы и особенности регулирования системных рисков в банковской сфере

Аннотация

Предмет/тема. Регулирование системных рисков в банковской сфере в условиях финансовой и экономической нестабильноси приобретает высокое значение, особенно с учетом значимости банковского сектора в экономике и возможных негативных последствий в следствие реализации системных рисков.

Цели/задачи. Анализ существующей международной и российской теоретической базы определения понятия «системный риск» и практического опыта оценки, измерения и методов регулирования системных рисков в банковской сфере.

Методология. Проведено изучение зарубежной и российской научной и нормативно–правовой литературы в области регулирования системных рисков в банковской сфере. Изучен международный практический опыт и методики регулирования системных рисков.

Результаты. Получена информация о текущей изученности понятия «системный риск». Собрана информация о практических подходах регулирования системных рисков. Проведено их сравнение и анализ.

Вывод/значимость. Сделан вывод об отсутствии единого подхода к определению понятия «системный риск», равно как и отсутствие единого и формализованного подхода к регулированию системных рисков. Также определен крайне низкий уровень описания и отражения проблематики «системных рисков» в российской нормативно–правовой документации.

Ключевые слова: системный риск, теоретическое определение, регулирование

139

Осипова И.В.

кандидат технических наук, доцент, профессор кафедры «Бухгалтерский учет в финансово- кредитных и некоммерческих организациях», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (Email: i.v.osipova@mail.ru)

Проблемы трансформации финансовой отчетности страховых компаний в соответствии с МСФО

Аннотация:

Предмет/тема. С введением Федерального Закона «О консолидированной финансовой отчетности» № 208-ФЗ от 27.07.2010 года страховые компании обязаны составлять отчетность по МСФО. Закон установил обязательность формирования консолидированной финансовой отчетности для организаций, которые в соответствии с МСФО определяются как группа. Для подготовки и формирования консолидированной финансовой отчетности (КФО) в соответствии с МСФО российские страховые компании в настоящее время в основном используют два метода, в их числе конверсия и трансформация. Но существует и третий вариант трансформации финансовой отчетности – метод трансляции. В статье рассматриваются достоинства и недостатки этих методов, а также рассматриваются модели конверсии и трансформации, условия их применения.

Цели/задачи. Рассмотреть проблемы при осуществлении трансформации финансовой отчетности страховых компаний, выявить влияние специфики страховой деятельности на порядок трансформации и формирования КФО.

Методология. В статье анализируются достоинства и недостатки методов параллельного учета, трансформации и трансляции в целях подготовки финансовой отчетности по МСФО, а также действующие РСБУ и МСФО по трансформации и формированию финансовой отчетности, в том числе КФО для страховых компаний.

Вывод. В настоящее время из-за отсутствия единой методики трансформации финансовой отчетности, в каждом случае формирования финансовой отчетности страховыми компаниями реализуется индивидуальный подход, что неизбежно приводит к проблемам трансформации, субъективным оценкам, появлению риска отражения в отчетности недостоверной или неполной информации, снижению ее единообразного представления.

Ключевые слова: страховые организации (компании), консолидированная финансовая отчетность, трансформация, конверсия, трансляция, нормативно-законодательное регулирование, РСБУ, МСФО, этапы и проблемы трансформации.

146

Куприянова Л.М.

кандидат экономических наук, доцент, доцент кафедры «Экономический анализ» ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (Е-mail: KuprianovaLM@yandex.ru)

Осипова И.В.

кандидат технических наук, доцент, профессор кафедры «Бухгалтерский учет в финансово- кредитных и некоммерческих организациях», ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», Москва (Е-mail: i.v.osipova@mail.ru)

Функции консолидированной финансовой отчетности страховщика

Аннотация:

Предмет/тема. Федеральный Закон «О консолидированной финансовой отчетности» № 208-ФЗ от 27.07.2010 года обязал страховые компании составлять отчетность по МСФО. В статье исследуются функции финансовой отчетности, в том числе консолидированной, для понимания их роли в развитии бизнеса, в учетно-аналитической работе.

Цели/задачи. Рассмотреть и проанализировать функции финансовой отчетности, в том числе консолидированной отчетности страховых компаний, представить их характеристики с точки зрения заинтересованных пользователей, раскрыть существенную информацию консолидированного баланса страховщика и консолидированного отчета о прибылях или убытках и прочем совокупном доходе страховщика, обосновать необходимость раскрытия новых аспектов учетной политики: резервы, риски, наличие условных активов и пассивов, раскрытия допущения непрерывности деятельности для снижения риска банкротства.

Методология. Использованные в статье методы исследования функций финансовой отчетности были ориентированы на установлении и изучении взаимосвязей между различными показателями деятельности организации, включенными в финансовую отчетность и составляющими информационную базу для оценки развития бизнеса. С этой же целью рассмотрены и проанализированы основные требования к финансовой отчетности и ее функции для целей анализа, и объективной оценки бизнеса по МСФО и РСБУ, что определило необходимость проведения финансового мониторинга, в рамках которого реализуются определенные функции финансовой отчетности. На примере действующей группы страховых компаний ОАО СК «Альянс» исследованы две важнейшие формы финансовой отчетности, а именно, консолидированный баланс страховщика и консолидированный отчет о прибылях или убытках и прочем совокупном доходе, выявлены недостатки финансово-хозяйственной деятельности Группы, установлены некоторые причины этих недостатков.

Вывод. В результате научного исследования обоснованы функции финансовой отчетности и их влияние на качество управления и инвестиционную привлекательность организации, установлено, что в настоящее время требуют переосмысления цели составления финансовой отчетности и обоснования функций финансовой отчетности в управлении компанией, а также имеет место необходимость дополнения и обоснования новых функций финансовой отчетности и оценки методов ее представления по МСФО.

Ключевые слова: консолидированная финансовая отчетность страховых компаний, функции финансовой отчетности, консолидированный бухгалтерский баланс страховщика, консолидированный отчет о прибылях и убытках и прочем совокупном доходе, методы анализа финансовой отчетности.

155